Гражданско-правовое регулирование лизинга (стр. 4 )

Япония

В Японии крупнейшей лизинговой компанией является “Gentury Leasing System”, созданная в 1969 году. Ее оплаченный капитал 1,6 млн. долларов. Она имеет филиалы в Гонконге, Сингапуре, Великобритании. Акционеры: один коммерческий банк, одна торговая и две страховые компании.

Швеция

В Швеции лизинг начал развиваться в начале 60-х годов. Обычно им пользовались маленькие и средние компании. Дело в том, что каждый банк требовал обеспечение по многим своим ссудам. Лизинг облегчил положение, так как кредитор является владельцем оборудования. Поначалу заключались соглашения о повторной покупке, согласно которым поставщик брал на себя обязательство купить обратно оборудование, если клиент не выполнит свои обязательства по лизингу. По мере роста конкуренции между лизинговыми компаниями эти обязательства (по обратной покупке) стали встречаться все реже и реже. Основной срок аренды составляет обычно 3-5 лет, в исключительных случаях до 9 лет.

Обобщая страны Западной Европы, США и Японии можно сделать следующие выводы:

- в основном лизинговыми операциями занимаются не коммерческие банки, а специализированные компании;

- развитой рынок лизинговых услуг укрепляет производственный сектор экономики, создавая условия для ускоренного развития стратегически важных отраслей, стимулирует приток капиталов в производственную сферу;

- наличие определенных налоговых льгот, направленных на развитие лизинговых отношений.

Глава IV. Особенности правового регулирования и развития лизинговых отношений в Российской Федерации

1. Правовое регулирование лизинговых операций банков

Несмотря на то, что законодательство в области регламентирования лизинговых операций только начинает развиваться, эта сфера банковского бизнеса не осталась без внимания большинства крупнейших банков: лизинговые компании созданы Сбербанком России, Мосбизнесбанком, банком “Санкт-Петербург” и другими.

а) Мосбизнесбанк.

Компания “Лизингбизнес”, основным учредителем которой является Мосбизнесбанк, начала действовать в мае 1992 года. Ее учредителями, помимо банка, выступают еще более 20 юридических и физических лиц, общая доля которых в капитале компании не превышает 20%. В настоящее время уставной фонд компании составляет 100 млн. рублей (8,4 млн. рублей по состоянию на 1 января 1993 года), а сумма баланса - 51,4 млрд. рублей (122,4 млн. рублей на 1 января 1993 года).

Как сообщил вице-президент , “Лизингбизнес” предоставляет разнообразные лизинговые услуги, ориентированные на различных субъектов рынка. Как и многие другие лизинговые компании, “Лизингбизнес” в первую очередь отдает предпочтение сделкам “стандартного” лизинга, при котором компания приобретает выбранное клиентом оборудование и сдает его в лизинг до полного морального или физического износа или до выкупа клиентом оборудования в собственность.

Базовые условия контрактов таковы: срок - до 5 лет (возможен вариант полного лизинга, когда клиент оплачивает сразу всю сумму контракта, что, по словам Алексея Иващенко, гораздо выгоднее для лизингодателя). Ставки исчисляются исходя из текущей рыночной ставки рынка и корректируются раз в квартал - в зависимости от изменения ставки ЦБ.

Объем лизинговых сделок, заключенных компанией в 1994 году, составил $8,3 млн. в ценах договоров купли-продажи (всего за время существования компания купила и сдала в лизинг оборудования примерно на $20 млн.). Среди крупнейших сделок прошлого года - контракт со швейцарской компанией Merisel на поставку компьютерносетевого оборудования на $1,5 млн., а также контракт с одной ирландской фирмой на поставку компьютерной техники, оцениваемый в $500 тыс. Структура имущества, сданного в лизинг в отчетном году, выглядит следующим образом: автомобили - 38,2%, компьютеры и программное обеспечение - 23,5%, копировальная техника и офисное оборудование - 21,2%.

Абсолютное большинство клиентов “Лизингбизнеса” - западные фирмы. Российские компании лизинговым оборудованием практически не пользуются (за исключением компаний, в которых работают западные менеджеры). Россияне, по наблюдениям экспертов, “просчитывают”, во сколько обойдется лизинг оборудования в течение 5 лет, и приходят к выводу, что дешевле купить сразу. Преимущество лизинга - возможность сэкономить часть средств для “разворачивания” на начальной стадии деятельности - как правило, остается незамеченным отечественными предпринимателями.

б) Межэкономсбербанк.

В отличие от Мосбизнесбанка, Межэкономсбербанк пошел по пути создания совместной компании. В 1992 году приступило к работе российско-германское ТОО “Межсбер-Юраско лизинг”, учредителем которого с немецкой стороны выступила компания Eurasco Trade Consulting Gmbh, являющаяся дочерней компанией швейцарской компании Eurasco Zuerich AG и выполняющей, по сути, роль банка. Уставной капитал СП - DM 1 млн. Оно специализируется на международных лизинговых операциях и финансовом лизинге с поной выплатой, уделяя особое внимание развитию малого бизнеса. Сумма одной лизинговой операции составляет в среднем $100-300 тыс. Компания работает преимущественно с предприятиями, занимающимися переработкой сельхозпродукции и производством продовольствия, строительством жилья. Специфика “Межсбер-Юраско лизинга” - осуществление международных лизинговых операций с привлечением зарубежных инвестиций. Надо заметить, что число лизинговых компаний, привлекающих зарубежные средства, на сегодняшний день крайне невелико.*

Схема работы “Межсбер-Юраско лизинга” выглядит следующим образом: контракты финансируются компанией Eurasco Zuerich AG под гарантию Межэкономсбербанка. Если покупатель не является клиентом Межэкономсбербанка, гарантом выступает банк, обслуживающий покупателя. Средства поставщику платит “Межсбер-Юраско лизинг”, которому Eurasco Zuerich AG открывает целевой кредит. К настоящему времени компанией подписано 10 лизинговых контрактов на сумму около $4 млн. В соответствии с этими контрактами российские компании получили строительное, фотографическое, хлебопекарное оборудование, оборудование для изготовления оконных блоков, копировально-множительную и компьютерную технику из ФРГ, Франции, Великобритании и России. Срок лизинга по этим контрактам колебался от полутора до трех лет.

Следует отметить, что “Межсбер-Юраско лизинг” закупает оборудование не только у зарубежных, но и у отечественных производителей (чего, как правило, не делают другие лизинговые компании). Например, 24 комплекта хлебопекарного оборудования Ярославского завода (еще 9 комплектов пришло из-за рубежа). Поставка этой техники финансировалась за счет бюджетных средств, выделенных Министерством экономики.

“Балтлиз”.

АОЗТ “Балтийский лизинг” создано в 1990 году. Его основные учредители - Промышленно-строительный банк (Петербург), Балтийское морское пароходство, Российская государственная страховая компания и АО “Научные приборы”. Уставной капитал составляет 50 млн. рублей. Около 85% объема лизинговых операций приходится на лизинг промышленного оборудования для мелкого и среднего бизнеса - минипекарен, деревообрабатывающего оборудования, мини-заводов по производству продовольствия.

Свою деятельность в области лизинга “Балтлиз” начал с крупной сделки в интересах одного из своих учредителей - сразу после регистрации компания профинансировала лизинг четырех судов общим дедвейтом 60 тыс. т для Балтийского морского пароходства (стоимость одного судна такого класса составляет не менее DM 5-6 млн.).

Однако, несмотря на такое начало АО “Балтлиз”, его дальнейшую работу можно, пожалуй, оценить как осторожную - за весь 1994 год было заключено 15 лизинговых сделок на 4,5 млрд. рублей - сумму заведомо меньшую, чем первая сделка с участием учредителей компании. Причин тому может быть названо несколько. Главной из них, пожалуй, является та, что “Балтлиз” с самого начала своей деятельности решил вообще отказаться от оперативного лизинга.

“Восток-Запад”

В отличие от других банков, “Восток-Запад” решил не открывать специализированной лизинговой компании. Начальник управления развития и инвестиций банка Андрей Некрасов сообщил, что специалисты его банка посчитали это нецелесообразным, поскольку лизинговой компании для работы придется брать кредит у банка, что отразится на размере ее маржи.

Проведение лизинговых операций было поручено одному из отделов банка. Однако не исключено, то в дальнейшем дочерняя фирма все же будет создана.

“Восток-Запад”, обладающий солидной клиентурой из числа крупных неторговых организаций по транспортным перевозкам, решил работать с ними и в области лизинга. Как известно, на Западе транспортные перевозки - традиционная сфера лизинга, на них приходится 60% лизинговых операций (следом по объему идет лизинг недвижимости, перевозок на судах, конторского оборудования и интеллектуальной собственности).

“Восток-Запад” закупает оборудование у зарубежных фирм, среди которых Mercedes-Benz, Iveko, Man, Scania, Volvo, Schmitz, Krone, Trailor, Fruenauf, DAF и Steyer. За 1994 г. банк рассмотрел более 50 заявок, из которых профинансировал только 10. Было приобретено более 100 единиц грузовой техники на сумму DM 9,1 млн. Как правило, участие банка “Восток-Запад” в финансировании составляло около 70%.

Как и “Межсбер-Юраско лизинг”, “Восток-Запад” предпочел оказывать лизинг сроком не более 3 лет. При этом авансовый платеж заемщика составил на начало нынешнего года 15% от контрактной цены, а сумма платежей за весь срок лизинга, включая аванс и проценты, - 19,5% за три года, или 6,5% в год от контрактной цены. Оплата страхования, таможенных сборов, налогов, регистрационные платежи производятся за счет заемщика. Банк предоставляет лизинг предприятиям, открывшим счет в СКВ и осуществляющим по валютному счету платежные операции в объеме финансируемого проекта (согласованный лимит поступления ).

Несмотря на то, что лизинговые компании созданы чуть ли не при каждом крупном банке, лишь немногие реально работают и достигают значительных (доходов) оборотов. Наиболее заметны на рынке лизинговых услуг Сбербанк России, Мосбизнесбанк и банк “Санкт-Петербург”.

Следует отметить, что банки осуществляют лизинговые операции в самых разных хозяйственных сферах, хотя прежде, еще во времена СССР, в лизинг традиционно приобретались в основном бумагоделательные машины и суда. Разумеется, учрежденные банками компании специализируются на лизинге в тех отраслях хозяйства, в которых у учредившего ее банка наиболее тесные или эффективные контакты.

Примечательно, что представители почти всех лизинговых компаний признают, что конкуренции на этом рынке практически не существует. По их словам, лизинг пока не особенно доходен (не последнюю роль здесь играет еще не отмененное двойное налогообложение лизинговых операций). Как отмечали некоторые, банку экономически невыгодно замораживать свои средства, вкладывая их в лизинг, и идет он на это в основном ради своей клиентуры. Поэтому в кредитном портфеле банков доля лизинговых операций занимает пока немного места, как правило не превышая 3-5%.

2. Лизинг авиатехники

В настоящее время наглядно виден рост оперативного лизинга на мировом рынке без наличия особых налоговых льгот в авиации.

Мировой рынок оперативного лизинга самолетов вырос практически о нулевой отметки в 1982 году до 10% всего лизингового рынка на настоящий момент.

Что касается Российской Федерации, то 70% российского авиапарка (около 3000 реактивных самолетов) находится в настоящее время на пределе эксплутационных возможностей, а новые Ил-96, Ил-114, Ту-204 и Ту-134 безнадежно отстали от графиков ввода в эксплуатацию.

Из-за того, что авиапромышленность не может дать отечественным авиакомпаниям машины нового поколения, несколько авиакомпаний России объявили о намерении взять в лизинг лучшие образцы западной авиатехники.

Правительство РФ в своем распоряжении от 01.01.01 года поддержало это решение и по согласованию с Государственным таможенным комитетом России освободило полностью от оплаты таможенных пошлин и налогов самолеты А310-300, запасные части и двигатели к ним, временно ввозимые на территорию Российской Федерации в соответствии с лизинговым соглашением, заключенным между производственно-коммерческим объединением “Аэрофлот - советские авиалинии" (правопреемник - АО “Аэрофлот российские международные авиалинии”) и консорциумом западноевропейских банков.

Следующим шагом в развитии лизинговых отношений в области авиации было распоряжение Правительства РФ от 9 сентября 1994 года, в котором было принято предложение Министерства транспорта России о полном освобождении сроком на 5 лет от оплаты таможенных пошлин и налогов двух самолетов Боинг 767-300, запасных частей и двигателей к ним, временно ввозимых на территорию Российской Федерации в соответствии с лизинговым соглашением, заключенным акционерным обществом “Аэрофлот - российские международные авиалинии” и компанией “Дженерал Электрик Кэпитал Корпорейшн”.

Лизинг самолетов выгоден и грузовым авиаперевозчикам. Так, компания “Волга-Днепр” взяла в лизинг несколько грузовых самолетов Боинг-747, ведь эксплуатация даже выдающихся по своим характеристикам АН-124 “Руслан” из-за нестандартного способа разгрузки - через кормовую рампу и через опрокидывающийся нос - очень затруднительна в зарубежных аэропортах, которые рассчитаны на систему “бортовой люк - грузовой терминал”.

Авиакомпании в вопросе приобретения зарубежных самолетов на условиях лизинга, в первую очередь, руководствуются критерием экономической целесообразности. Эксплуатация даже давно снятых с производства Боингов 737-200 выгоднее использования российских авиалайнеров, так как по расчетам специалистов западные авиалайнеры сжигают на% меньше топлива, а затраты времени на предполетное обслуживание примерно на 30% ниже.

Как отмечается в статье "Иностранным инвестициям по лизингу не следует чинить препятствия", опубликованной в газете "Финансовые известия" от 01.01.01 года № 000, наиболее распространенным путем получения западных самолетов является лизинг подержанных машин. Их стоимость примерно в семь раз ниже рыночной цены новых, соответственно снижаются и лизинговые ставки. Размер ежемесячных выплат за арендуемый самолет составляет 1% его стоимости плюс проценты по банковскому кредиту (обычно не выше 5%).

В этих условиях единственным способом поддержания конкурентоспособности российского авиастроения, по мнению экспертов, является оснащение российских самолетов западными двигателями. “Аэрофлот” запланировал ремортизацию парка Ил-86 американско-французскими двигателями, что позволит на 20% снизить расход топлива и почти вдвое - уровень шума и выхлопа вредных веществ. Последнее очень важно, так как с 1996 года в Европе введены строгие экологические нормы для пассажирских самолетов.

В целях обновления парка гражданской авиации современными самолетами, обеспечения народного хозяйства воздушными судами специального назначения и содействия экспорту высокотехнологичной продукции авиационной промышленности Правительство РФ приняло постановление № 000 от 3 ноября 1994 года “О селективной поддержке авиационной промышленности и гражданской авиации России в 1годах”. В п. 1 вышеуказанного постановления Правительство РФ по согласованию с Министерством экономики РФ и Министерством финансов РФ принимает предложение Министерства транспорта РФ и Государственного таможенного комитета РФ об организации государственного лизинга воздушных судов и привлечении средств федерального бюджета на возвратной основе для закупки современных самолетов.

В целях ускорения оснащения гражданской авиации Российской Федерации конкурентоспособными магистральными самолетами нового поколения, повышения безопасности полетов и содействия экспорту высокотехнической продукции Президент РФ в Указе № 000 от 7 июня 1996 года “О дополнительных мерах по развитию гражданской авиации РФ”1 постановил, что “одним из направлений государственной политики в области развития гражданской авиации Российской Федерации является создание системы лизинга отечественной авиационной техники нового поколения как основы обновления парка воздушных судов и содействия ускоренному созданию выгодных финансовых условий отечественным и иностранным банкам для вложения средств в приобретение указанной техники в целях последующей передачи ее в лизинг российским авиакомпаниям”.

В постановлении Правительства РФ № 000 от 2 февраля 1998 года "О неотложных мерах по повышению эффективности деятельности авиакомпаний России", касающемся проблемы повышения эффективности деятельности авиакомпаний России, отмечается, что данная проблема по-прежнему остается актуальной, так как продолжается уменьшение объемов авиаперевозок и авиационных работ, выполняемых гражданской авиацией, финансово-экономическое состояние большинства авиапредприятий является неудовлетворительным, их инвестиционная активность низка, отсутствуют реальные сдвиги в области повышения безопасности полетов. В пункте 4 вышеуказанного постановления в целях повышения эффективности деятельности авиакомпаний “Министерству экономики РФ с участием Федеральной авиационной службы России предлагается организовать рассмотрение на конкурсной основе предоставленных авиакомпаниями проектов лизинга воздушных судов отечественного производства. При проведении конкурса предпочтение отдавать проектам, предусматривающим взаимные обязательства производителей и эксплуатантов авиационной техники в соответствии с международными стандартами, и при необходимости вносить в установленном порядке отдельные для каждого случая проекты решений Правительства РФ по лизингу воздушных судов отечественного производства”.

3. Лизинговые отношения на морском транспорте

Во исполнение Указа Президента Российской Федерации от 3 декабря 1992 года № 000 “О мерах по возрождению торгового флота России”1 Правительство Российской Федерации в своем распоряжении от 01.01.01 года приняло предложение Комитета рыбного хозяйства при Министерстве сельского хозяйства России о развитии лизинговых операций с целью приобретения рыболовецких судов, построенных за рубежом. В данном распоряжении была установлена льгота для лизингополучателей рыболовецких судов: они освобождались в 1992 году от обязательной продажи в Республиканский валютный резерв Российской Федерации валютной выручки от реализации на экспорт производимой ими рыбной продукции при условии, что валютная выручка будет использоваться на расчеты по лизингу и приобретение материально-технического обеспечения рыболовецких судов. Министерству экономики России и Министерству сельского хозяйства России при установлении и распределении общереспубликанской квоты экспорта на рыбную продукцию было рекомендовано учитывать, начиная с 1993 года, необходимость внесения лизингополучателями арендной платы за лизинг рыболовецких судов.

Что касается дальнейшего развития лизинговых отношений в области рыболовецкого хозяйства, то в приказе Роскомрыболовства от 01.01.01 года № 000 “О внесении дополнений в Положение о порядке выдачи разрешений на строительство, приобретение, аренду и переоборудование рыбопромысловых, научно-исследовательских, поисковых и рыбоохранных судов” отмечалось, что практика применения Положения показала следующее: “в настоящее время одним из основных способов приобретения рыбопромысловых судов является долгосрочная аренда на условиях бербоут-чартера с последующим переходом права собственности и договор лизинга судов”.

Стимулом для развития лизинговых отношений на морском транспорте послужило письмо Департамента морского транспорта Министерства транспорта России от 5 мая 1994 года № ДМТ-35/790, утвердившее Инструкцию по составу затрат, включаемых в себестоимость перевозок (работ, услуг) предприятий основной эксплутационной деятельности морского транспорта”, в которой оплата услуг банков по осуществлению в соответствии с заключаемыми договорами лизинговых операций включалась в себестоимость перевозок (работ, услуг) предприятий основной экономической деятельности морского транспорта. Это условие можно отнести к разряду налоговых льгот по операциям лизинга для предприятий морского транспорта, так как оплата услуг банков в соответствии с договором лизинга относится не на прибыль, а на себестоимость продукции предприятий морского транспорта, что, соответственно, снижает налогооблагаемую прибыль.

В постановлении Правительства Российской Федерации от 01.01.01 года № 000 “Об утверждении федеральной программы развития рыбного хозяйства Российской Федерации до 2000 года “Рыба” лизинг назван одним из приоритетных направлений развития рыбного хозяйства, необходимых для сохранения и дальнейшего развития производственного потенциала рыбной отрасли, обеспечения стабилизации и дальнейшего роста производства рыбной продукции.

Необходимость развития лизинговых отношений в сфере морского транспорта отмечается и в Указе Президента Российской Федерации от 01.01.01 года № 11 “О федеральной программе “Мировой океан”.

4. Проблемы правового регулирования и развития лизинга в России

Каковы причины, требующие побудить российское правительство стимулировать лизинг, а значит создать для него некоторую законодательную базу. 17 сентября 1994 года Президент издал специальный указ “О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности.” Впрочем, определенный опыт создания государственных лизинговых компаний к тому времени уже был - созданная правительством компания “Росагроснаб” должна была поддерживать бюджетными средствами отечественных производителей сельскохозяйственной техники и самих крестьян, сдавая им на льготных условиях эту самую технику. Кроме того, в конце 1993 года правительство приняло решение о выделении 670 млрд. рублей на создание Русской авиационной лизинговой компании “Аэролизинг”.

Однако, как показывает международный опыт, жесткой взаимосвязи между наличием специфического законодательства и объемами лизинговых операций нет. Представители некоторых российских лизинговых фирм весьма скептически относятся к усилиям правительства создать лизинговое право. Например, советник управления полагает, что уже существующего законодательства (при некоторой его корректировке) вполне достаточно для функционирования лизинговых компаний, и никаких дополнительных законов не нужно вовсе. Вместе с тем правительство и многие лизинговые компании настаивают на том, чтобы вопросы лизинга были особо оговорены в национальном корпоративном праве.

Речь по сути идет о трех документах: постановлении “О развитии лизинга в инвестиционной деятельности”, “Временное положение о лизинге” и уже упоминавшийся закон “О лизинге”. Первые два документа были утверждены постановлением Правительства Российской Федерации от 01.01.01 года.

Из трех упомянутых документов наиболее интересно профессиональным участникам лизинговых сделок именно “Временное положение о лизинге”, поскольку именно оно играло ключевую роль в регулировании такого рода операций.

И здесь нужно отметить определения “лизингодателя”, “лизингополучателя” и “поставщик лизингового имущества”, данные во Временном положении:

“- лизингодатель - юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, т. е. передачу в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя;

- лизингополучатель - юридическое лицо, осуществляющее предпринимательскую деятельность, или гражданин, занимающийся предпринимательской деятельностью без образования юридического лица и зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя, получающие имуществе в пользование по договору лизинга;

- продавец лизингового имущества - предприятие-изготовитель машин и оборудования или другое юридическое лицо, или гражданин, продающие имущество, являющееся объектом лизинга.”

Хочу отметить, что в проекте этого положения была строка о том, что “лизинговые операции может проводить только лизинговая компания.” Подобные требования связаны с особенностями финансовых операций лизинговых компаний и режима их налогообложения. Однако очевидно, что это ограничение значительно затруднило бы осуществление лизинговых операций самими производителями в целях стимулирования спроса (таким образом пытался наладить сбыт продукции Онежский тракторный завод).

В самом положении строка о том, что “лизинговые операции могут проводить только лизинговые компании” фактически завуалирована в другой строке “лизингодатель - юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, т. е. передачу в лизинг по договору специально приобретенного для этого имущества.”

Поэтому предприятия-изготовители будут создавать лизинговые компании и через них проводить лизинговые операции. Следует здесь отметить, что в Европе, по свидетельству европейской ассоциации лизинговых компаний Leaseurope, принадлежащие производителям лизинговые компании демонстрируют наиболее динамичный рост.

Данное министерством экономики определение другого понятия “лизингополучатель” (только юридическое лицо или предприниматель) ограничивает число возможных клиентов лизинговых компаний - в Западной Европе чуть меньше 40% всех лизинговых операций приходится на аренду легковых автомобилей, которые берутся по преимуществу частными лицами.

Однако наиболее важными для существующих лизинговых компаний являются проблемы налогообложения и таможенных платежей. В соответствии с действующими законами финансовая лизинговая компания вынуждена дважды платить НДС - при покупке оборудования и с лизинговых операций. Существующие процентные ставки делают лизинговую деятельность практически бесперспективной - даже по валютнономинированным кредитам они достигают 28%, в то время как западные лизинговые компании уже сейчас предлагают кредитовать лизинг промышленного оборудования под 5,38,5%. В качестве компромисса с Минфином представители компаний предлагают такой выход: освобождение от НДС в обмен на обязательное лицензирование деятельности финансовых лизинговых компаний.

Однако очевидно, что наиболее трудно будет учесть интересы всех сторон при решении вопроса о таможенных платежах. Трудно это будет сделать потому, что здесь перекрещиваются интересы не только фискальных государственных органов и заинтересованных в удешевлении предметов лизинга компаний. Представители лизинговых компаний утверждают, что для успешного развития лизинга в России необходимо увеличить срок таможенного режима временного ввоза как минимум до 5 лет (а в идеале - на весь срок действия лизингового договора), а также необходимо ввести в таможенное законодательство положение, в соответствии с которым таможенные пошлины в случае выкупа лизингополучателем имущества уплачиваются с остаточной стоимости. Однако против этого резко выступают руководители государственного таможенного комитета, которые заявляют, что это создаст “таможенную дыру при импорте технологического оборудования”. Таким образом, сугубо техническая проблема лизинга стала для правительства трудноразрешимой задачей. С одной стороны, правительственные служащие отдают себе отчет в том, что без импорта западного оборудования невозможно кардинально обновить технологический парк отсталой национальной индустрии. С другой - перед ними стоит требование президента “обеспечить защиту национального производителя.” Любое решение этой проблемы - например, в пользу лизинговых компаний - действительно означает создание “дыры”, через которую в страну будет беспошлинно импортироваться все - от телефонов до BMW. А поиск компромисса затянет применение законодательной базы лизинга на неопределенно долгое время.

Заключение

В заключении работы необходимо обобщить некоторые моменты затронутые в ней. Прежде всего следует сказать, что сущность лизинга заключается в имущественных отношениях, регулируемых как гражданско-правовыми нормами, так и административно-правовыми, на основе предоставления лизинговой компании кредита на условиях срочности, возвратности и платности, при условии сохранения за ней права собственности.

Лизинговая сделка стоит на более высоком уровне, чем любая другая; на законодательном уровне установлено, что она должна состоять как минимум из двух договоров (лизинга и купли-продажи), а максимальное число не ограничено. Лизинг стоит из сложной схемы отношений между ее участниками и поэтому в будущем возможно возникнет насущная необходимость определить более конкретно его юридическую природу. Возможно это приведет к возникновению, наряду с банковским, налоговым, финансовым, лизингового права, в основном из-за особой сложности взаимоотношений между участниками лизингового процесса, который уже сейчас требует специального правового подхода.

Причиной широкого распространения лизинга является ряд его преимуществ по сравнению с другими формами инвестирования. Основными из них являются:

· инвестирование в форме имущества в отличие от денежного кредита снижает риск невозврата средств, так как за лизингодателем сохраняются права собственности на переданное имущество;

· лизинг предполагает 100-процентное кредитование и не требует немедленного начала платежей, что позволяет без резкого финансового напряжения обновлять производственные фонды, приобретать дорогостоящее имущество;

· часто предприятию проще получить имущество по лизингу, чем ссуду на его приобретение, так как лизинговое имущество выступает в качестве залога;

· лизинговое соглашение более гибко, чем ссуда, так как предоставляет возможность обеим сторонам выработать удобную схему выплат. По взаимной договоренности сторон лизинговые платежи могут осуществляться после получения выручки от реализации товаров, произведенных на взятом в кредит оборудовании. Ставки платежей могут быть фиксированными и плавающими;

· для лизингополучателя уменьшается риск морального и физического износа и устаревания имущества, так как имущество не приобретается в собственность, а берется во временное пользование; так как платежи по лизингу не привязаны к нормам амортизации, то при лизинговых отношениях лизингополучатель имеет дело с ускоренной амортизацией имущества;

· лизинговое имущество не числится у лизингополучателя на балансе, что не увеличивает его активы и освобождает от уплаты налога на это имущество;

· лизинговые платежи относятся на издержки производства (себестоимость) лизингополучателя и соответственно снижают налогооблагаемую прибыль;

· производитель получает дополнительные возможности сбыта продукции, так как ограниченное финансирование инвестиций часто не позволяет предприятиям своевременно обновлять технологическую систему.

При наличии у предприятия альтернативы - взять кредит на покупку оборудования или приобрести это оборудование на определенное время по договору лизинга - ее выбор необходимо осуществлять на основе результатов финансового анализа. Во всяком случае, лизинг становится практически безальтернативным вариантом, когда:

· предприятие-поставщик испытывает трудности со сбытом своей продукции, а предприятие - будущий лизингополучатель не имеет в достаточном объеме собственных средств и не может взять кредит для приобретения нужного ему оборудования;

· предприниматель только начинает собственное дело (что часто имеет место в малом предпринимательстве).

Вместе с тем лизингу присущ и ряд негативных сторон. В частности, на лизингодателя ложится риск морального старения оборудования (особенно, если договор лизинга заключается не на полный срок его амортизации), а для лизингополучателя стоимость лизинга выходит более высокой, чем цена покупки оборудования. Еще одним недостатком финансового лизинга является то, что в случае выхода из строя оборудования, платежи производятся в установленные сроки независимо от состояния оборудования.

Для стимулирования инвестиций в производственную сферу, для обновления промышленного потенциала, для повышения конкурентоспособности отечественных производителей, нужно создавать условия, при которых они стремились бы развивать лизинговые отношения. Для этого, в первую очередь, следует добиваться появления лизинговых сделок с достаточно длительными сроками действия (не менее трех лет), так как именно такие договоры будут нести реальные инвестиции в экономику. Необходимо если не освободить, то хотя бы снизить налог на прибыль, полученную лизингодателями от реализации договоров по лизингу со сроком действия три и более лет. Также следует стимулировать банки предоставлять кредиты лизинговым компаниям, которые заключают длительные договоры. Кроме этого, необходимо рассмотреть возможность снижения таможенных пошлин и налогов по товарам, ввозимым на территорию РФ и являющимися объектами международного финансового лизинга.

Безусловно, вышеперечисленные меры должны способствовать развитию лизинговых компаний и операций, производимых ими.

Можно с полной уверенностью сказать, что лизинг в нашей стране постепенно будет все больше наращивать свои обороты и играть все более весомую роль в экономике России.

Библиографический список

1.  Конституция РФ.- М.: Юридическая литература, 1994.

2.  Гражданский кодекс РФ. Части 1 и 2. - М.: Новая волна,1998.

3.  Гражданский процессуальный кодекс РСФСР. - М.: Проспект, 1996.

4.  Налоговом кодексе Российской Федерации Российская газета от 06.08.98.

5.  Гражданский кодекс РСФСР. - М.: Юридическая литература, 1989.

6.  Основы законодательства Союза ССР и союзных республик об аренде от 01.01.01 года № 000-1 Ведомости СНД и ВС СССР №г.

7.  Конвенция УНИДРУА "О международном финансовом лизинге" от 28.05.88 (по состоянию на 31.12.94). - Материалы Международной конференции по развитию лизинга в РФ, М., 1996 г.

8.  Федеральный закон "О лизинге" от 11.09.98г. // Собрание законодательства РФ №44, 1998 г.

9.  Федеральный закон РФ от 25.05.94 "О порядке опубликования и вступления в силу Федеральных конституционных законов, актов палат Федерального Собрания" // Собрание законодательства РФ, 1994, 1994.

10. Федеральный закон от 6 декабря 1994 года “О внесении изменений и дополнений в Закон Российской Федерации “О налоге на добавленную стоимость” Ведомости СНД и ВС РФ № 52, 1991.// Финансовая галета № 51, 1994.

11. Федеральный закон "Об акционерных обществах" от 24.11.95. // СЗ, 1996,№1.

12. Федеральный закон "О внесении изменений и дополнений в закон РФ " О страховании" от 12.05.97. // Российская газета от 04.01.98.

13. Закон РФ "О валютном регулировании и валютном контроле" от 09.10.92. // Ведомости РФ, 1992, № 45.

14. Закон РФ "О страховании в РФ" // Ведомости РФ, 1993, №2.

15. Указ Президента РФ № 000 от 7 июня 1996 года “О дополнительных мерах по развитию гражданской авиации РФ” // Российская газета от 20.06.96г

16. Указ Президента Российской Федерации от 01.01.01 года “О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности” Российская газета № 000 от 21.09.94.

17. Указ Президента Российской Федерации от 3 декабря 1992 года № 000 “О мерах по возрождению торгового флота России” // Собрание актов Президента и Правительства РФ, № 23, 1992 г.

18. Указ Президента Российской Федерации от 01.01.01 года № 11 “О федеральной программе “Мировой океан” // Собрание законодательства РФ от 27.01.97. № 4.

19. Постановление Правительства РФ № 000 от 2 февраля 1998 года "О неотложных мерах по повышению эффективности деятельности авиакомпаний России" // Российская газета от 18.02.98г

20. Постановление Правительства Российской Федерации от 01.01.01 года № 000 “О внесении изменений и дополнений в Положение о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли” // Российские вести № 55 , 1992.

21. Постановление Правительства Российской Федерации от 01.01.01 года № 000 “О государственной поддержке развития лизинговой деятельности в Российской Федерации” // Российская газета от 09.07.96

22. Постановление Правительства РФ "О лицензировании отдельных видов деятельности" от 24.12.94 № 000 // Российская газета №4, от06.01.95.

23. Постановление Правительство РФ 26 февраля 1996 года приняло постановление № 000 “Об утверждении положения о лицензировании лизинговой деятельности в РФ” // Российская газета от 12.03.96

24. Постановление Правительства РФ от 01.01.01 года № 000 “О развитии лизинга в инвестиционной деятельности” // Российская газета №29, 1998

25. Постановление Пленума Верховного суда РФ и Пленума Высшего Арбитражного суда РФ от 01.07.96. О практике применения ч.1 ГК РФ // Хозяйство и право, 1996,№9.

26. Лизинг в России - в самом начале своего становления // Независимая газета, 1996, 23 марта.

27. Школа европейского лизинга//Лизинг-ревю, 1996, май, № 1.

28. -К. Толковый экономический и финансовый словарь. - М. : Международные отношения, 1994.

29. , Лончаков гражданский кодекс: новые хозяйствующие субъекты. // Приамурские ведомости, 1995. №№ 17, 21.

30. Отдельные виды договоров аренды.// Хозяйство и право, 1996,№3

31. Газман правильно заключить договор финансового лизинга. // Хозяйство и право, 1997, № 3.

32. Газман : теория, практика, комментарии, М., 1997 г.

33. Газман нуждается в поддержке государства.// Финансовые известия, 1996,№ 70.

34. Гражданско-правовой институт лизинга // Законность, № 5, 1997.

35. Кабатова : правовое регулирование, практика. - М.: ИНФРА - М. 1997.

36. Комментарий ГК РФ, 2ч. под ред. - М.: Инфра-М,1996.

37. Комментарий к Таможенному кодексу РФ. - М,: Юридическая литература, 1998.

38. Лизинг и коммерческий кредит. - М.: Ист-сервис, 1993.

39. Лончаков юриспруденции РФ. - Хабаровск, ХГТУ, 1996.

40. Финансовые системы Франции и других стран, т.1. Под общ. ред. - М.: Финстатинформ, 1994.

41. Правовые основы лизинговой деятельности в России. - М.: Ось-89, 1996.

42. Техника лизинговых операций // Финансовая газета. Региональный выпуск № 39, 1995 г.

43. Сусанян , бартер, товарообмен с зарубежными партнерами, М., "Мировой океан", 1992 г.

44. Хозяйственное право, т. 2. Под ред. - М.: Бек, 1994.

45. Как делать бизнес в Европе - М.: Прогресс, 1990.

46. "Лизинговый бизнес", М., "Экономика", 1993 г.

Приложение

График 1. Доля лизинга в общих поставках оборудования в Европе.

График 2. Стоимость взятого в лизинг оборудования в млрд. ЭКЮ в Европе.

Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах: 1 2 3 4